كيف تقارن P / E الخاصة بشركة United Technologies (NYSE: UTX) بصناعتها بعد انخفاض سعر السهم؟
بورصة نيويورك: UTX) انخفض سعر السهم 31٪ في الثلاثين يومًا الماضية. في الواقع ، يمكن القول أن الانخفاض الأخير تسبب في بعض المرارة للمساهمين الذين حافظوا على الانخفاض بنسبة 31 ٪ على مدى اثني عشر شهرًا. “data-reaidid =” 28 “> للأسف بالنسبة لبعض المساهمين ، يونايتد تكنولوجيز (بورصة نيويورك: UTX) انخفض سعر السهم 31٪ في الثلاثين يومًا الماضية. في الواقع ، يمكن القول أن الانخفاض الأخير تسبب في بعض المرارة للمساهمين الذين حافظوا على انخفاض بنسبة 31 ٪ على مدى اثني عشر شهرًا.
بافتراض عدم تغير أي شيء آخر ، فإن سعر السهم المنخفض يجعل السهم أكثر جاذبية للمشترين المحتملين. في حين أن معنويات السوق تجاه الأسهم متغيرة للغاية ، على المدى الطويل ، يميل سعر السهم إلى التحرك في نفس اتجاه ربحية السهم. المعنى هنا هو أن المستثمرين على المدى الطويل لديهم فرصة عندما تكون توقعات الشركة منخفضة للغاية. ربما تكون أبسط طريقة لقراءة توقعات المستثمرين للأعمال هي النظر في نسبة السعر إلى الأرباح (نسبة PE). يشير ارتفاع نسبة السعر إلى الربح إلى أن المستثمرين لديهم توقعات عالية بما يمكن للشركة تحقيقه مقارنةً بشركة ذات نسبة P / E منخفضة.
شاهد أحدث تحليلاتنا لـ United Technologies “data-reaidid =” 30 “> شاهد أحدث تحليلاتنا لـ United Technologies
كيف تقارن نسبة P / E الخاصة بشركة United Technologies مع نظرائها؟
P / E الخاص بشركة United Technologies هو 14.11. يمكنك أن ترى في الصورة أدناه أن متوسط P / E (14.7) للشركات في صناعة الطيران والدفاع هو تقريبًا نفس النسبة P / E الخاصة بشركة United Technologies.
NYSE: تقدير سعر UTX نسبيًا للسوق 2 أبريل 2020
البيع والشراء من الداخل. ، من بين أمور أخرى. “data-responseid =” 45 “> P / E من United Technologies تخبرنا أن المشاركين في السوق يعتقدون أن توقعاتهم تتماشى تقريبًا مع صناعتها. يمكن أن تفاجأ الشركة بأداء أفضل من المتوسط ، في المستقبل. أود أن أبلغ رأيي عن طريق التحقق البيع والشراء من الداخل.، ضمن أشياء أخرى.
كيف تؤثر معدلات النمو على نسب P / E
تعكس نسب P / E في المقام الأول توقعات السوق حول معدلات نمو الأرباح. نمو الأرباح يعني أنه في المستقبل سيكون “E” أعلى. وهذا يعني أنه ما لم يرتفع سعر السهم ، فإن سعر الصرف سوف ينخفض خلال بضع سنوات. بعد ذلك ، يجب أن يجذب انخفاض السعر / الربح المزيد من المشترين ، مما يدفع سعر السهم إلى الأعلى.
شهدت يونايتد تكنولوجيز انخفاضًا في أرباح السهم بنسبة 1.6٪ العام الماضي. ولكن على المدى الطويل (3 سنوات) ، ارتفعت أرباح السهم بنسبة 1.5٪.
لا تنس: P / E لا تمثل الديون أو الودائع المصرفية
أحد عيوب استخدام نسبة P / E هو أنه يأخذ في الاعتبار رسملة السوق ، ولكن ليس الميزانية العمومية. لذلك لن يعكس ميزة النقد ، أو عيب الدين. افتراضيًا ، يمكن أن تخفض الشركة نسبة P / E المستقبلية من خلال إنفاق نقودها (أو تحمل الدين) لتحقيق أرباح أعلى.
قد يكون الإنفاق على النمو جيدًا أو سيئًا بعد بضع سنوات ، ولكن النقطة هي أن نسبة P / E لا تمثل الخيار (أو عدمه).
هل تؤثر الديون على P / E لشركة United Technologies؟
لدى يونايتد تكنولوجيز ديون صافية تعادل 46٪ من القيمة السوقية. على الرغم من أنه يستحق أن تضع هذا في الاعتبار ، إلا أنها ليست مصدر قلق.
خلاصة القول حول نسبة P / E الخاصة بشركة يونايتد تكنولوجيز
يتم تداول يونايتد تكنولوجيز على نسبة P / E من 14.1 ، وهو أعلى من متوسط السوق البالغ 12.9. مع وجود دين متواضع ولكن بدون نمو ربحية السهم في العام الماضي ، من الإنصاف القول أن P / E يشير إلى بعض التفاؤل بشأن الأرباح المستقبلية من السوق. ما يمكن أن يكون مؤكدًا تمامًا هو أن السوق أصبحت أقل تفاؤلًا بشأن يونايتد تكنولوجيز خلال الشهر الماضي ، مع انخفاض نسبة P / E من 20.5 في ذلك الوقت إلى 14.1 اليوم. بالنسبة لأولئك الذين يفضلون الاستثمار مع تدفق الزخم ، قد يكون ذلك علامة سيئة ، ولكن بالنسبة للمتناقض ، فقد يشير إلى فرصة.
تصور إجماع المحلل على الأرباح المستقبلية يمكن أن تساعدك على جعل القرار الصحيح حول ما إذا كنت تريد الشراء أو البيع أو الاحتفاظ. “data-reaid =” 60 “> عندما يكون السوق خاطئًا بشأن الأسهم ، فإنه يمنح المستثمرين الأذكياء فرصة. إذا كان واقع الشركة أفضل مما تتوقع ، يمكنك المال عن طريق الشراء والاحتفاظ به على المدى الطويل مجانا تصور إجماع المحلل على الأرباح المستقبلية يمكن أن تساعدك على جعل القرار الصحيح حول ما إذا كانت ستشتري أم تبيع أو تمسك.
مجموعة من الشركات الأخرى التي حققت أرباحًا كبيرة.“data-reaidid =” 61 “> بالطبع قد تتمكن من العثور على مخزون أفضل من يونايتد تكنولوجيز. لذلك قد ترغب في رؤية هذا مجانا مجموعة من الشركات الأخرى التي حققت أرباحًا كبيرة.
إذا لاحظت خطأ يستدعي التصحيح ، فيرجى الاتصال بالمحرر على [email protected]. هذه المقالة من Simply Wall St عامة بطبيعتها. لا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم ، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. ببساطة ليس لدى Wall St أي منصب في الأسهم المذكورة.
نحن نهدف إلى تقديم تحليل بحثي مركّز على المدى الطويل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للأسعار أو المواد النوعية. شكرا لقرائتك.“data-reaidid =” 62 “>إذا لاحظت خطأ يستدعي التصحيح ، فيرجى الاتصال بالمحرر على [email protected]. هذه المقالة من Simply Wall St عامة بطبيعتها. لا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم ، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. ببساطة ليس لدى Wall St أي منصب في الأسهم المذكورة.
نحن نهدف إلى تقديم تحليل بحثي مركّز على المدى الطويل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للأسعار أو المواد النوعية. شكرا لقرائتك.
المصدر : finance.yahoo.com
